[리포트]“포스코,하반기 실적개선…매수 타이밍”-LIG투자證

LIG투자증권은 24일 포스코에 대해 투자의견 매수, 목표주가 62만원을 유지한다고 밝혔다.

변종만 연구원은 “여름철 비수기를 앞둔 시점에서 가격 인상에 대한 저항과 아시아지역 철강가격 상승세 둔화가 나타나고 있지만, 중국의 긴축정책이 지속되기 어렵고 일본의 지진복구를 위한 재건수요 등으로 비수기 이후 ‘J-커브’가 ？？상된다”고 말했다.

변 연구원은 또 “해외 성장 프로젝트 본격화와 철강ㆍ소재, E&C, 화학, ICT, 에너지, 무역 등 계열사와의 동반 성장추구로 철강산업의 저수익 구조를 극복할 것으로 기대된다”고 밝혔다.

변 연구원은 “4월 이후 할인 폭 축소와 5월 가격 인상에 따른 2분기 영업이익 1조4,500억원으로 예상되고 연간 영업이익 5조1,000억원이 가능할 것으로 전망된다”며 “주가순자산비율(PBR) 1배 수준에서의 하방 경직성과 하반기 실적개선을 감안하면 현 주가는 매수 타이밍으로 판단된다”고 말했다.